Come scorrere le righe di un file?

Supponiamo di avere questo file:

hello
world
hello world

Questo programma

#!/bin/bash

for i in $(cat $1); do
    echo "tester: $i"
done

uscite

tester: hello
tester: world
tester: hello
tester: world

Vorrei avere il for scorrere su ogni riga individualmente ignorando gli spazi bianchi, ad es. le ultime due righe dovrebbero essere sostituite da

tester: hello world

Usando le virgolette for i in "$(cat $1)"; risulta in i viene assegnato l'intero file in una volta. Cosa devo cambiare?

Risposta accettata:

(9 anni dopo:)
Entrambe le risposte fornite fallirebbero sui file senza una nuova riga alla fine, questo salterà effettivamente l'ultima riga, non produrrà errori, porterebbe al disastro (appreso a fatica:).

La migliore soluzione concisa che ho trovato finora è "Just Works" (sia in bash che in sh):

while IFS='' read -r LINE || [ -n "${LINE}" ]; do
    echo "processing line: ${LINE}"
done < /path/to/input/file.txt

Per una discussione più approfondita, vedere questa discussione StackOverflow:come usare "mentre leggi" (Bash) per leggere l'ultima riga in un file se non c'è una nuova riga alla fine del file?

Attenzione:questo approccio aggiunge una nuova riga aggiuntiva all'ultima riga se non ce n'è già una.